政治局會議強調宏觀政策持續用力更加給力，發改委下一步聚焦科技創新：7月30日市場震盪調整，截至收盤，滬指跌0.43%，深成指跌0.54%，創業板指跌0.29%。滬深兩市成交額5995億，較上個交易日放量136億，連續2個交易日不足6000億。盤面上，個股漲多跌少，全市場超3300只個股上漲。全天題材股活躍，地理信息概念股開盤大漲，地產股午後爆發，上海國資概念股和半導體午後走強。軌交設備、家用電器、汽車整車、煤炭等板塊跌幅居前。昨日臨近尾盤滬深300ETF再度集體放量，其中14點後，易方達滬深300ETF（510310）成交超6億元，嘉實滬深300ETF（159919）成交超6億元，華夏滬深300ETF（510330）成交超5億元，均超出前三個小時成交金額總和。另外14點後華泰柏瑞滬深300ETF（510300）成交超10億元，逼近昨日第一個小時成交金額。流動性方面，央行昨日進行2162.7億元7天期逆回購操作，中標利率為1.70%，與此前持平。因昨日有2673億元7天期逆回購到期，當日實現淨回籠510.3億元。美股三大指數收盤漲跌不一，納指跌1.28%，標普500指數跌0.5%，道指漲0.5%。大型科技股多數下跌，英偉達跌超7%，創5月底以來收盤新低；特斯拉跌超4%，奈飛、微軟、亞馬遜、Meta小幅下跌；蘋果、谷歌小幅上漲。離岸人民幣(CNH)兌美元北京時間04:59報7.2438元，較週一紐約尾盤漲278點。
中共中央政治局7月30日召開會議，分析研究當前經濟形勢和經濟工作。會議強調要以改革為動力促進穩增長、調結構、防風險，充分發揮經濟體制改革的牽引作用，及時推出一批條件成熟、可感可及的改革舉措。宏觀政策要持續用力、更加給力，及早儲備並適時推出一批增量政策舉措。深入挖掘內需潛力，不斷增強新動能新優勢，增強經營主體活力，穩定市場預期，增強社會信心。要統籌防風險、強監管、促發展，提振投資者信心，提升資本市場內在穩定性。要推進高水準對外開放。積極支持收購存量商品房用作保障性住房。要強化行業自律，防止“內卷式”惡性競爭。經濟政策的著力點要更多轉向惠民生、促消費，要多管道增加居民收入，支持文旅、養老、育幼、家政等消費。要加大保障和改善民生力度。加強政務移動互聯網應用程式規範化管理，整治“指尖上的形式主義”。此次會議相比4月更為重視內需、對外“不利影響增多”的表述顯示更為謹慎。儲備並推出增量政策定調下等待後續政策落地。
國家發改委主任鄭柵潔表示下一步將聚焦科技創新，實施製造業重大技術改造升級和大規模設備更新工程、智慧製造工程等，激發“老產業”的“新動能”。實施國家戰略性新興產業集群發展工程，鞏固提升新能源汽車全產業鏈競爭優勢。建立未來產業投入增長機制，開闢量子科技、生命科學等未來產業新賽道，開展“人工智慧+”行動。產業刺激方向明確。同日，多個省市密集發佈相關政策。深圳市人民政府辦公廳近日印發《深圳市加快打造人工智慧先鋒城市行動方案》。提出發揮科技重大專項對科研的引領作用，圍繞高頻應用場景重點發展智慧產品，打造全身、全車、全屋智慧產品矩陣，推動数字人在電子商務、文體旅遊等領域創新應用，前瞻佈局人工智慧代理（AI Agent）研發，推進深圳開放智算中心建設。上海市人民政府辦公廳發佈《關於進一步推動上海創業投資高品質發展的若干意見》和《關於支持生物醫藥產業全鏈條創新發展的若干意見》，持續加大對集成電路、生物醫藥、人工智慧三大先導產業和電子信息、生命健康、汽車、高端裝備、先進材料等重點產業支持力度。對在海外開展高水準創新產品臨床試驗專案，按照規定擇優給予最高2000萬元支援。
國家移民管理局發佈公告，自2024年7月30日起，實施港澳地區外國旅遊團入境海南144小時免簽政策，入境游增量有望擴大。綜合來看，國內深化改革政策有序出臺落地，財政政策加碼支援大規模設備更新和消費品以舊換新，貨幣政策方面降息加大實體經濟支援力度。關注政策定調及落地效果，一方面，國內有效需求不足尚未得到明顯緩解，貨幣政策維持寬鬆但向實體傳導帶動有限，匯率掣肘未減，基本面和流動性難以對A 股形成明顯支撐。另一方面，二季度GDP 同比增速走弱、完成全年任務目標壓力增加。7 月政治局會議強調宏觀政策持續用力、更加給力，市場或繼續等待增量政策落地情況，特別是在房地產、基建實物工作量等領域短期市場延續博弈政策預期和中報業績，市場走勢仍以震盪為主。關注包括TMT國產替代為代表的新質生產力板塊、設備更新和以舊換新受益的汽車/家電/交運，企業出海、受供給側影響的漲價板塊，以及紅利策略。
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